9月14日晚間，達夫合金發布《重大資產置換及發行股份購買資產并募集配套資金暨關聯交易方案》等多則公告公司在完成對證監會重組事項反饋意見的回復和重組草案的更新后，繼續推進這一重大重組事項

根據交易草案，公司目前的交易方案包括重大資產置換，發行股份購買資產，股份轉讓和募集配套資金四部分前三部分同時生效，互為前提本次交易完成后，上市公司將持有三門峽鋁業100%股權，上市公司控股股東變更為錦江集團，實際控制人變更為羅正剛

具體而言，上市公司將其全部資產和負債作為設定資產，置換為對手錦江集團持有的三門峽鋁業全部股份的等值部分其中，處置資產交易價格為10.3億元，三門峽鋁業公司100%股權交易價格為155.6億元差額由上市公司以11.99元/股的發行價向晉江集團及三門峽鋁業公司其他股東發行股份購買

此外，上市公司現控股股東，實際控制人王大武及其一致行動人王中南向錦江集團指定主體杭州科創合計轉讓7，656，301股，轉讓價格為24.82元/股，轉讓對價為1.9億元上市公司還擬通過詢價方式非公開發行股票募集配套資金，配套資金總額不超過30億元，用于三門峽鋁業公司子公司金鑫化工年產120萬噸氧化鋁項目及償還銀行貸款

交易草案顯示，本次交易前，達夫合金的主營業務為R&D，生產和銷售電觸頭材料，屬于傳統制造業由于市場空間小，品牌力弱等原因，公司原有業務增長乏力歸母凈利潤由2019年的7317.88萬元下降至2021年的5709.25萬元，同期資產負債率由43.99%上升至59.89%再加上2020年公司非公開發行未果，公司急需改變主業軌跡，尋找新的增長空間

本次重組的對象為三門峽鋁業公司，主營業務為氧化鋁，氫氧化鋁，燒堿，鎵等產品的生產和銷售通過本次交易，將盈利能力強，發展潛力大的氧化鋁行業相關業務資產注入上市公司，從而實現上市公司主營業務的轉型本次交易完成后，將成為大型一體化氧化鋁生產，制造和銷售企業

伴隨著國內鋁需求的不斷增長，氧化鋁作為生產電解鋁的主要原料，需求量也將增加三門峽鋁業公司憑借領先的技術，產能規模和資源優勢，在氧化鋁生產領域構筑了堅實的護城河其中，在工藝技術方面，三門峽鋁業公司采用了獨家優化的拜耳法工藝技術，單位產品工藝能耗低于300kgce/t—AO，低于國家一級能耗限額標準，能效水平行業領先，其氧化鋁廠分布在河南，山西，廣西，貴州等地，準確的停車地點具有資源優勢，后來者很難獲得同樣的資源條件

值得注意的是，三門峽鋁業公司憑借其在氧化鋁及周邊行業的深厚技術積累，充分利用了鋁相關產業鏈的產品，取得了最佳的經濟效益三門峽鋁業公司除主營氧化鋁和燒堿外，其控股和參股公司還生產電解鋁，金屬鎵，氯氣，氫氣和甲烷氯化物，蒸汽，鐵精礦等產品以金屬鎵為例，它只能在生產氧化鋁的過程中從鋁土礦中提取2021年，公司金屬鎵產量已達到約153噸，占國內原生鎵總產量的30%以上鎵可廣泛應用于半導體，太陽能，電池等工業領域鎵半導體化合物，主要是砷化鎵和氮化鎵，在新一代集成電路產業中起著非常重要的作用

公司表示，若本次交易完成，三門峽鋁業將抓住下游市場對汽車輕量化鋁，新能源，消費鋁需求快速增長的機遇，在現有項目的基礎上，探索擴大海外氧化鋁產能，逐步完善鋁產業鏈，向下游高端鋁深加工延伸，探索實施高強鋁合金，交通鋁，光伏鋁等新材料項目，同時，積極把握鋁行業技術進步的大方向，優化創新能力，不斷建設智能工廠，深化智能化，精益化生產，提升公司綜合競爭力。